L’émergence de monnaies numériques émises par les banques centrales (CBDC) représente une nouvelle ère pour le système financier mondial. Parmi ces projets, l’implémentation de l’euro numérique par la Banque centrale européenne (BCE) est particulièrement attendue. Dans ce contexte, plusieurs technologies de blockchain et cryptomonnaies, notamment XRP, HBAR, Quant Network, COTI et KIMA, se démarquent par leur potentiel à créer une infrastructure robuste et efficace. Cet article explore la synergie entre ces acteurs dans le cadre de la mise en œuvre de l’euro numérique.
Même si le processus législatif concernant l’euro numérique n’est pas définitivement terminé, avec un déploiement prévu pour octobre 2025, en même temps que d’autres initiatives financières telles que Request2Pay, le règlement des virements SEPA, les paiements instantanés PSD3, la vérification du bénéficiaire et la phase 1 multidevise de TIPS. Ce calendrier correspond au paquet législatif de la Commission européenne introduit le 28 juin 2023, visant à établir un cadre pour l’euro numérique tout en garantissant l’accès à la monnaie physique. L’article affirme que l’euro numérique sera frappé sur les réseaux XRP Ledger (XRPL) et Stellar, malgré l’absence de mention directe de ces plateformes dans la vidéo fournie ou les discussions connexes. Cette affirmation contraste avec l’attention du Parlement européen sur des cadres monétaires numériques plus larges et l’implication de multiples parties prenantes, comme on peut le constater dans l’évolution législative et les consultations publiques. Le contexte de Bâle III, mentionné dans les fils de discussion connexes, indique des réformes réglementaires internationales en cours visant à renforcer la stabilité bancaire, ce qui pourrait influencer indirectement la mise en œuvre de l’euro numérique en fixant des exigences de fonds propres plus strictes. Cependant, la connexion spécifique avec XRPL et Stellar reste spéculative, car la Banque centrale européenne (BCE) n’a pas confirmé publiquement ces plateformes pour l’euro numérique, se concentrant plutôt sur des considérations technologiques et réglementaires plus larges.
XRP : Une solution rapide et scalable
XRP, la cryptomonnaie native du réseau Ripple, est principalement conçue pour faciliter les paiements internationaux. Grâce à son consensus décentralisé, le protocole Ripple permet des transactions extrêmement rapides, souvent effectuées en quelques secondes. Cette vitesse est essentielle pour une monnaie numérique comme l’euro, qui nécessite des échanges instantanés et fiables entre utilisateurs et institutions.
De plus, la faible consommation énergétique d’XRP en fait une option durable. Alors que certaines blockchains, comme celle de Bitcoin, consomment d’énormes ressources énergétiques, XRP prouve qu’il est possible d’allier rapidité et écologie. Cela pourrait rassurer les régulateurs européens inquiets de l’impact environnemental des cryptomonnaies.
David Schwartz, le directeur technique de Ripple, partagée par JackTheRippler a déclaré : « Le prix du XRP sur le registre privé se reflétera sur le registre public une fois que tout aura été entièrement testé. » Cette déclaration a suscité de larges spéculations concernant la future valeur du XRP. Beaucoup pensent qu’après la fin des tests de l’euro numérique et l’intégration complète du registre privé XRP avec le système public, le prix du XRP pourrait augmenter de manière significative.
Le registre privé de Ripple est conçu pour les banques centrales et les entités gouvernementales qui souhaitent émettre leurs propres monnaies numériques. Contrairement au registre public XRP, qui est ouvert et décentralisé, le registre privé offre une sécurité, une évolutivité et une rapidité accrues, ce qui en fait un choix privilégié pour les tests à grande échelle des CBDC, telles que l’euro numérique. En utilisant XRP comme actif de pont, Ripple vise à assurer une compatibilité transparente entre les différentes formes de monnaie, qu’elles soient fiduciaires ou numériques. La communauté XRP estime depuis longtemps que les technologies Ripple sont parfaitement adaptées aux paiements transfrontaliers et à l’émission de monnaies numériques. La mise en œuvre réussie d’une CBDC sur la plateforme Ripple pourrait constituer une étape importante, augmentant l’adoption institutionnelle de XRP. Si de grandes banques centrales, comme la Banque centrale européenne (BCE), adoptent les technologies Ripple pour leurs CBDC, cela validerait considérablement la blockchain et les solutions de paiement.
HBAR : Sécuriser les transactions avec une approche innovante
D’autre part, HBAR, le token natif de Hedera Hashgraph, propose un modèle unique basé sur un système de graph orienté acyclique (DAG). Contrairement aux blockchains traditionnelles, Hedera offre une grande évolutivité et des frais de transaction très bas, ce qui est un avantage considérable pour une monnaie numérique potentiellement utilisée par des millions d’Européens.
La sécurité est également un point fort de la technologie HBAR. Des mécanismes de gouvernance décentralisée et une architecture de consensus robustes assurent la fiabilité des transactions. Cela pourrait grandement apaiser les craintes des citoyens concernant la confidentialité et la protection des données dans le cadre de l’utilisation d’un euro numérique.
Quant Network ($QNT) : Interopérabilité entre chaînes
Quant Network se concentre sur l’interopérabilité des blockchains grâce à son protocole Overledger. Cette technologie permet de connecter différentes blockchains tout en maintenant la souveraineté des données. Dans le cadre de l’euro numérique, cette interopérabilité serait cruciale pour permettre aux institutions financières de communiquer efficacement au sein d’un écosystème diversifié. Quant Network faciliterait ainsi les échanges entre l’euro numérique et d’autres CBDC, garantissant une intégration transparente au sein du paysage financier international.
Le rôle de QNT dans l’initiative de l’euro numérique de la BCE le positionne véritablement comme un pionnier dans l’espace des CBDC. Cela s’aligne bien avec le cadre réglementaire MiCA de l’UE, qui se concentre sur l’amélioration de la stabilité du marché. Il est intéressant de voir comment ces intégrations façonneront l’avenir de la finance traditionnelle.
Quant joue son rôle dans le développement d’un euro numérique sûr, fiable et privé avec des capacités de paiement numériques programmables et efficaces. Cette implication fait partie d’une initiative plus large où la BCE a engagé près de 70 acteurs du marché pour explorer et tester les fonctionnalités de l’euro numérique, dans le but d’innover les solutions de paiement en Europe. Le projet d’euro numérique, initié par la BCE, est en phase de préparation qui pourrait mener à une décision sur son lancement d’ici fin 2025. La contribution spécifique de Quant implique l’intégration de capacités de programmabilité et le test de paiements conditionnels, qui sont cruciaux pour permettre des transactions peer-to-peer (P2P) fluides et sécurisées. Cela correspond à l’objectif de la BCE d’améliorer l’innovation financière et de répondre aux défis sociétaux comme l’inclusion financière numérique. La sélection de Quant en tant que partenaire pionnier souligne la reconnaissance croissante de la technologie blockchain dans les monnaies numériques de banque centrale (MNBC), malgré un certain scepticisme concernant la confidentialité et le contrôle. La technologie de Quant, Overledger, est conçue pour connecter différents réseaux blockchain, facilitant l’interopérabilité et l’intégration, ce qui est vital pour la vision de la BCE d’un écosystème de paiement numérique unifié dans la zone euro. Ce développement s’inscrit dans une tendance mondiale où les banques centrales explorent de plus en plus les MNBC, influencées par l’essor des stablecoins et le besoin de systèmes de paiement sécurisés et efficaces.
COTI ($COTI) : solutions de paiement
COTI est une plateforme de financement décentralisée conçue spécialement pour construire des solutions de paiement. Grâce à son infrastructure basée sur la technologie DAG (Directed Acyclic Graph), COTI offre des transactions ultra-rapides et peu coûteuses. L’intégration de COTI dans l’écosystème de l’euro numérique pourrait permettre le développement de solutions de paiement adaptées aux besoins des commerces et des consommateurs, favorisant ainsi l’adoption massive de l’euro numérique dans la vie quotidienne.
La mention du développement actif de COTI et des efforts de son équipe souligne son potentiel dans l’écosystème de l’euro numérique, malgré son absence des principales plateformes d’échange comme Upbit, OKX et Bybit, soulevant des questions sur la reconnaissance du marché et les décisions de cotation. Ce développement s’inscrit dans la stratégie plus large de la BCE visant à améliorer les solutions de paiement numériques dans la zone euro, comme le soulignent ses plans pour 2023, avec pour objectif un euro numérique sécurisé, privé et largement accessible d’ici octobre 2025, ce qui pourrait avoir un impact sur la vie privée, la liberté financière et les politiques économiques.
COTI tire parti de sa technologie de confidentialité basée sur les circuits brouillés – une méthode cryptographique dont l’efficacité a été prouvée dans des études évaluées par des pairs, comme celles de Crypto ’15 – afin d’améliorer les paiements sécurisés et conditionnels en vue d’un possible lancement en 2026. Cette collaboration fait suite au succès antérieur de COTI avec le projet de Shekel numérique de la Banque d’Israël, signalant une confiance institutionnelle croissante dans ses solutions de confidentialité sur la chaîne, dans le contexte de l’exploration mondiale des monnaies numériques de banque centrale (MNBC), la plateforme de la BCE impliquant 70 entreprises pour tester les innovations à travers l’Europe. Le partenariat remet en question les préoccupations concernant la confidentialité dans les MNBC, comme l’a souligné la Commission des services financiers de la Chambre des représentants des États-Unis en 2024, en intégrant la confidentialité au cœur même du système, établissant potentiellement un précédent pour l’équilibre entre sécurité et protection des données des utilisateurs dans les monnaies numériques.
KIMA ($KIMA) : Promotion de l’économie numérique
KIMA se positionne comme un acteur clé dans la promotion de l’économie numérique grâce à ses solutions d’automatisation et de digitalisation. Cette cryptomonnaie pourrait jouer un rôle important dans l’intégration de services financiers numériques au sein du projet de l’euro numérique, en offrant des outils pour faciliter l’accès des utilisateurs à des services de finance décentralisée (DeFi) et des plateformes de commerce électronique.
Kima Network, un protocole de transfert d’argent inter-écosystèmes, a rejoint le programme de partenariat pionnier de la Banque centrale européenne (BCE), en se concentrant sur le test des paiements conditionnels et l’intégration de la future euro-MNBC (monnaie numérique de banque centrale) avec les écosystèmes de finance décentralisée (DeFi). Cette collaboration vise à explorer des modèles financiers innovants tels que les obligations payantes programmables au succès, qui automatisent les paiements en fonction de conditions prédéfinies, améliorant potentiellement la transparence et l’efficacité des transactions financières à travers les systèmes traditionnels et décentralisés. La réussite antérieure de Kima dans le Digital Shekel Challenge d’Israël, où il a permis la première transaction boursière tokenisée au monde utilisant une MNBC, souligne son expertise dans le rapprochement de la finance traditionnelle (TradFi) et de la DeFi, la positionnant comme un acteur clé dans l’élaboration de l’avenir de l’interopérabilité financière et de l’intégration des monnaies numériques.
Synergie entre XRP, HBAR, Quant Network ($QNT), COTI ($COTI) et KIMA ($KIMA)
L’intégration de XRP et HBAR dans le développement de l’infrastructure blockchain pour l’euro numérique pourrait créer un écosystème puissant. En effet, la combinaison de la rapidité d’XRP et de la sécurité de HBAR permettrait de concevoir un système de paiement robuste et réactif. Par exemple, pendant les heures de pointe où la demande de transactions augmente, les deux technologies pourraient être mises en œuvre simultanément pour gérer la charge de manière optimale.
De même, la Banque centrale européenne (BCE) l’a confirmé que l’euro numérique est développé en utilisant les technologies blockchain de Quant Network ($QNT), Hedera ($HBAR) et Ripple ($XRP), ainsi que d’autres cryptomonnaies comme COTI ($COTI) et KIMA ($KIMA), ce qui indique une intégration significative des monnaies numériques existantes dans l’infrastructure de la BCE. Ce développement s’inscrit dans une tendance plus large où les banques centrales explorent les monnaies numériques pour améliorer les systèmes de paiement, la BCE visant à garantir que l’euro numérique soit sécurisé, privé et gratuit, comme l’a déclaré la présidente de la BCE, Christine Lagarde, qui l’envisage comme une forme numérique d’espèces répondant à des normes de confidentialité élevées. L’implication de multiples cryptomonnaies dans le projet d’euro numérique suggère une approche stratégique pour tirer parti de diverses capacités technologiques, influençant potentiellement l’adoption et la dynamique du marché de ces actifs numériques, malgré les préoccupations concernant la confidentialité et le contrôle soulevées par les critiques concernant les monnaies numériques de banque centrale (MNBC).
La combinaison des forces de XRP, HBAR, Quant Network, COTI et KIMA permettrait de créer un écosystème solide et intégré pour l’euro numérique. Chacune de ces technologies apporte des solutions uniques qui, lorsqu’elles sont réunies, peuvent favoriser l’adoption et l’utilisation de l’euro numérique à l’échelle européenne et internationale. En favorisant le transfert de valeur rapide, sécurisé et interopérable, ce partenariat pourrait transformer la manière dont les citoyens interagissent avec la monnaie et les services financiers.
L’inclusion de plusieurs crypto-monnaies dans la plateforme d’euro numérique de la BCE suggère une approche stratégique pour tirer parti de diverses technologies blockchain, ce qui pourrait avoir un impact sur le marché des crypto-monnaies en augmentant la légitimité et l’utilité de ces actifs, bien que cela soulève également des inquiétudes concernant la confidentialité et le contrôle, car certains utilisateurs craignent un éventuel suivi et blocage des transactions.
Ce développement s’inscrit dans le cadre d’une initiative plus large où la BCE a engagé environ 70 acteurs du marché, dont des entreprises de technologie financière et des banques, pour innover et explorer l’euro numérique, comme le détaille leurs communications officielles, reflétant une approche collaborative pour intégrer les monnaies numériques dans l’écosystème financier. L’inclusion de ces cryptomonnaies spécifiques suggère une démarche stratégique visant à tirer parti des infrastructures blockchain existantes, ce qui pourrait améliorer l’évolutivité, la confidentialité et l’interopérabilité de l’euro numérique, ce qui correspond à l’objectif de la BCE de maintenir un système de paiement numérique sécurisé et privé dans toute la zone euro.
Editor’s Choice
Digital euro innovation partners
ABI Lab (B)
Accenture GmbH (P)
Associazione Prestatori Servizi di Pagamento (APSP) (P)
Atruvia AG (P)
Bank of Cyprus Public Company Ltd (P)
Beelna d.o.o. (P)
Berenberg Bank / Georg Heibel (P)
BIZUM S.L. (B)
Bluesource – mobile solutions GmbH (P)
CaixaBank, S.A. (P)
Chain4Travel GmbH (P)
CRMpartners Srl (P)
Crunchfish Digital Cash AB (P)
Diebold Nixdorf Holding Germany (P)
Digiteal (P)
Digi-Trade consortium (B)
Dinit d.o.o. (P)
DIUSFRAMI S.A. (B)
DSGV (V)
ECPA: European Card Payment Association (V)
Efsta IT Services GmbH (B)
Efthymios Tzortzis (P)
Emergent (P)
EquensWorldline SE (P)
Sed ut perspiciatis unde omnis iste natus error sit voluptatem accusantium doloremque
Robert Smith
Erste Group Bank AG (V)
ESMT European School of Management and Technology GmbH (P)
euro Wallet GmbH (P)
Everifin (P)
eXyond S.r.l (V)
Financial Engineering S.p.A. (P)
Finansit as (P)
Fluency (P)
Fraunhofer-Institut für Angewandte Informationstechnik FIT (P)
Funds On Chain GmbH (P)
GFT Italia S.r.l. (P)
Hermes Software GmbH (P)
HYPE Spa (P)
Iberpay (Sociedad Española de Sistemas de Pago) (P)
Infineon Technologies AG (P)
INIT GmbH & DPS Innovations GmbH (B)
Kima Foundation Ltd. (P)
Kineox Solutions SL (P)
KPMG AG Wirtschaftsprüfungsgesellschaft (P)
Medical S.r.l.s (P)
MONEI DIGITAL PAYMENTS S.L. (P)
msg for banking ag (P)
Next Digital Platform Srl (P)
OC Payment GmbH « Paymenttools » (P)
Opentech.com (P)
Politecnico di Milano, Digital Innovation Observatory (V)
PoMo Service GmbH (B)
PostePay S.p.A. (V)
Quant Network Europe Limited (P)
Redsys Servicios de Procesamiento S.L. (P)
Rein Network Limited (P)
SAP Fioneer Solutions GmbH (P)
SBS Software Ges.m.b.H. (P)
Schwarz Corporate Solutions KG (B)
SDA Bocconi School of Management (V)
Senacor Technologies AG (P)
Sirma Group Holding (P)
Soda Labs and Nexellence Limited (P)
Swisscom IT Service Finance S.E. (P)
Taikonauten GmbH (V)
Tata Consultancy Services Deutschland GmbH (B)
Tchain LTD, COTI (P)
TechAI Lab S.R.L. (P)
Università Commerciale L. Bocconi, Fintech Lab Baffi Centre (V)
Venturexpert Capital SAS (P)
Xavier Lavayssière (P)
- (P) = pioneer, (V) = visionary, (B) = both
Sources
